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研究报告:光大证券-光大金工量化周报:业绩趋势组合超额基准2.32个百分点-200119

股票名称: 股票代码: 分享时间:2020-01-20 07:28:55
研报栏目: 金融工程 研报类型: (PDF) 研报作者: 刘均伟,周萧潇,古翔
研报出处: 光大证券 研报页数: 33 页 推荐评级:
研报大小: 3,740 KB 分享者: che****94 我要报错
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【研究报告内容摘要】

  多因子模型:
  因子表现:质量因子表现较好,估值因子大幅回撤
  组合表现:光大Alpha2.0(因子择时全A150)组合本周上涨0.20%,同期中证500指数上涨0.54%,组合本周跑输中证500指数0.35个百分点。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】2020年1月1日以来,组合累计上涨5.01%,跑赢中证500指数0.41个百分点。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)光大Alpha中证500指数增强(中证500内选股)组合本周上涨0.02%,同期中证500指数上涨0.54%,组合本周跑输中证500指数0.52个百分点。2020年1月1日以来,组合累计上涨6.61%,跑赢中证500指数2.01个百分点。
  业绩趋势模型
  业绩趋势选股策略最新一期调仓于2019年10月16日,调仓以来收益率为17.54%,超额基准9.98个百分点。本周该组合收益率为2.09%,超额基准2.32个百分点。中证800内选股组合本周收益率为5.19%,超额中证800等权基准5.30个百分点。
  行业基本面选股策略
  本周从策略表现来看,可选消费、传媒、资源型行业、公用&交运、轻工&化工、钢铁&建材、装备制造、地产等板块策略获得超额收益,必需消费、信息技术、金融、建筑等板块策略跑输基准。
  风险提示:结果均基于模型和历史数据,模型存在失效的风险。
  

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