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研究报告:方正证券-股指期货运行日报-120108

股票名称: 股票代码: 分享时间:2013-01-08 14:17:18
研报栏目: 股指期货 研报类型: (PDF) 研报作者: 邓焜
研报出处: 方正证券 研报页数: 9 页 推荐评级:
研报大小: 592 KB 分享者: sin****er 我要报错
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【研究报告内容摘要】

        1、股指期货各合约运行分析
        周一,期指跳空低开,全天围绕前日结算价反复震荡。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】主力合约IF1301收报2533.20点,下跌0.22%,成交615196手,持仓77931手,其余三合约分别下跌0.20%、0.23%和0.09%,四合约总成交641934手,总持仓109552手,总成交量增加34238手,总持仓量减少221手。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)
        2、市场分析及投资建议
        周一期指窄幅震荡。从持仓来看,主力合约IF1301前20会员多单减少1407手,空单减少2262手,净空单减少855手,IF1303前20会员多单增加478手,空单增加1061手,净空单增加583手。盘面上,板块多数收涨,个股也较为活跃,量能明显回落,市场观望氛围有所上升。期指总持仓量维持高位,多空双方继续相持,主力合约结算价升水大幅回落至低位,短期内大盘面临一定的调整压力,但IF1301前20会员净空单连续减少,表明期指主力对后市并不悲观,综合来看,目前市场多空博弈较量激烈,大盘延续震荡走势的概率较大。操作上,暂持观望态度,日内波段操作。
        3、升贴水及套利分析
        周一期指走势明显弱于现货,主力合约IF1301结算价升水大幅回落。期现套利方面,IF1301基差在[-15.51—-1.16]间波动,有一定套利空间。IF1302基差在[-29.51—-15.16]点间波动,有较大套利空间。跨期套利方面,IF1302-IF1301,全天在[12.80—15.60]波动,有一定套利空间。
        4、重要信息提示及相关数据参考

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