我们于去年12月份发布了专题报告《指数样本股调整交易机会研究--关注历史成交量较小的调入调出样本股》。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】研究发现：指数样本股定期调整时，调入股票组合相对调出股票组合持续走强，可通过买入调入股票、融券卖空调出股票构建多空组合来获取绝对收益。http://www.hibor.com.cn（慧博投研资讯）运用交易量分析，挑选历史成交量较小的股票构建调入调出的多空组合，绝对收益得到显著提高；亦可采用该类调入样本的现货组合和股指期货对冲来赢得绝对收益。2011年12月份通过买入调入组合和融券卖出调出组合，在13个交易日内获得了19.14%的费后绝对收益。
        样本股正式公布前预测调整标的  
        考虑到指数公司和深交所公布指数样本股调整名单之前，一些基金经理、私募基金会通过指数编制细则来预测成分股调整名单，进而进行提前布局。我们在2012年5月21日发布了报告《沪深300指数样本股调整在即，关注冲击较大的个股》，报告对沪深300指数成分股调整进行了预测并推荐了买入和卖空的股票组合（见表1），提供投资者提前布局作参考(这边仅对沪深300指数做预测，原因在于跟踪沪深300指数的基金规模最大且沪深300指数编制规则相对明确)。