行业事件:
l 事件:1月10-13日,2012年CES消费电子展在美国拉斯维加斯举行,此次CES展规模再超以往,吸引超过15.3 万人参加,参展厂商超过3100 家,展出超过20000 个新产品,其中又两大巨头Intel 和Microsoft 力推的Ultrabook、Windows8成为各大厂商关注的焦点。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】
投资观点:
l Ultrabook 成超级话题。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)本届CES 上,Ultrabook 成为各大厂商力推的重点产品,展出的各种Ultrabook 产品超过50 种,包括索尼、联想、华硕、宏基、三星、戴尔等厂商推出了各自的新品Ultrabook,其中联想推出的360度翻转设计成为Ultrabook变形平板的新解决方案之一。我们认为Ultrabook作为英特尔和各大PC 厂商力推的产品,今年将迎来大量新品面试,成为厂商和消费者积极关注的重点。而ARM 版Windows8目前仍遥遥无期,估计2012年内难以发布,短期内基于ARM平台的笔记本电脑将不会对X86体系造成冲击。
l 金属机壳、聚合物电池、固态硬盘仍是主流配置。从本届CES上推出的超级本新品来看,主流的Ultrabook产品中,铝合金金属机壳、锂聚合物电池、固态硬盘仍将是市场主流配置,相关产业链有望在2012 年持续受益产业需求爆发增长。
l 从便携到变形,Windows8 催生无穷创意。随着Windows8 对触控操作的支持大大提升,触摸屏对于Ultrabook 的意义大大提升,而传统笔记本设计对于触控操作支持有限,体验不佳。此次CES 上,各家厂商各展所长,各种新奇或曾经出现过的设计方案获得青睐。包括Intel的Nikiski,联想的Yoga,以及滑轨设计、分离设计等产品有望催生对Ultrabook 产品的需求,深度挖掘利基市场。
l Window8 平板电脑崭露头角。此前少数厂商推出的Windows7 平板由于Windows7的触控体验不佳,完全败于iOS 和Android,随着具有Metro 触控操控界面的Windows8 将在2012 年下半年发布,Windows8 平板电脑亮相2012CES,平板电脑市场的第三股势力开始崭露头角,未来有望在商用市场有所斩获。
l 继续推荐 Ultra-Win 投资组合:安洁科技,长盈精密,欣旺达。从此次CES展的状况来看,2012 年Ultrabook 及Windows8 将是市场非常关注的重点产品,也是受到广泛期待,有望推动整体PC 产业发展的重要动力。我们继续推荐这一趋势下持续受益的功能性器件领先企业安洁科技;金属精密加工龙头企业长盈精密;本土锂聚合物电池模组生产商欣旺达。此外触摸屏领域中正积极建设5 代线触摸屏产线的长信科技值得关注。