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研究报告:齐鲁证券-基金仓位小幅上调,高仓位基金数增多-100906

股票名称: 股票代码: 分享时间:2010-09-07 10:14:03
研报栏目: 基金频道 研报类型: (PDF) 研报作者: 张雷
研报出处: 齐鲁证券 研报页数:   推荐评级:
研报大小: 309 KB 分享者: san****21 我要报错
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【研究报告内容摘要】

        投资要点
        市场和基金净值变动分析
        上周沪深300  指数上升  2.16%,中证基金指数上升2.44%。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】开放式基金净值上周整体皆有所上涨,按基金规模加权平均后,普通股票型基金净值上升2.65%,混合型基金净值上升1.92%,指数型和指数增强型基金净值上升1.59%。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)
        偏股型基金整体仓位变动测算
        在测算的所有样本非指数股票型和混合偏股型开放式基金中,整体仓位在上周小幅上升,监测到主动性仓位上调0.11%,在包含持股市值变动后整体仓位上升0.85%至78.16%。偏股型基金的仓位和三季报披露的仓位相比,整体已上升4.63%。
        股票型基金中,处于80-90%和  >90%范围的基金数目在上周有所增加,处于较高仓位所占的基金数目在增加。在混合型基金中,也出现类似情况,其中70-80%区间段的基金数目增加最多。
        不同类型基金仓位变动测算
        上周不同分类的基金仓位增减互现,其中股票型和混合型基金仓位分别主动上调0.23%和下调0.09%,包含持股市值变动后最新仓位分别为81.96%和72.41%。晨星五星基金主动性上调仓位幅度最大,达到0.68%,晨星四星基金主动性上调0.27%,晨星三星基金主动上调0.13%,晨星其他星级(零到二星)主动下调0.12%。小型基金主动调仓幅度最大,达0.43%,中型基金主动仓位上调0.18%,而大型基金几乎未见主动仓位调整,监测到主动仓位仅上调0.07%。
        各基金公司偏股型基金仓位变动分析
        在测算的60  家基金公司中,有33  家出现了主动性的仓位上调,平均幅度为1.38%,而剩余的27  家监测到有主动性仓位下调,平均幅度为0.92%。其中监测到主动上调幅度最大的为交银施罗德基金管理有限公司,幅度达4.46%,而主动下调幅度最大的为诺德基金管理有限公司,幅度达-5.16%。
        各基金仓位变动分析
        在测算的311  家偏股型基金中,有181  家出现了主动性的仓位上调,平均幅度为2.21%,而剩余的130家监测到有主动性仓位下调,平均幅度为1.72%。其中监测到主动上调幅度最大的为华夏优势增长,幅度达15.01%,而主动下调幅度最大的为国联安精选,幅度达-9.67%。
        

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