事件：近日，我们来到金陵饭店（601007）总部南京及天泉湖生态园所在地盱眙进行了实地调研，并就公司相关业务问题与公司高管进行了沟通交流。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】
        酒店管理与运营：重在保市场份额。http://www.hibor.com.cn（慧博投研资讯）在南京本土五星级酒店中，金陵酒店一直保持较高的入住率，近年来的平均出租率长期维持在70%以上的高位。今年亚太商务楼（新金陵）投入使用，总客房达近千间。金陵饭店重视市场份额的占有率提升。在市场营销手段上，加大促销力度，房价上机动灵活度增加，入住率同比略有回升。
        天泉湖生态区：金陵山庄试运营，养老公寓拟9月出售。“金陵天泉湖旅游生态园”由国际会议度假酒店区、养生养老文化区、原生态低密度住宅区三大核心区域组成。一期天泉湖五星级酒店——“天泉湖金陵山庄”一期共有88  间客房，今年五一已开业。首期养老公寓共有  216  套，预计9月起售，主要分为90  平米和115  平米两种规格，预计售价6500-7000  元/平方，每套售价在60  万-70  万元。
        国企改革--股权激励、重组方面有望突破：江苏省国资委官方网站信息显示，今年1月，南京市国资委便牵头召开国资国企改革方案征求意见会。近日，南京市正式出台《深化国有资产管理改革实施方案》，明确了第二轮综合改革工程中国有资产管理改革重点任务的推进时间表和路线图。公司实际控股股东为江苏省国资委，作为酒店完全竞争的行业，公司在股权激励、资产重组方面均有望获得新的突破。
        估值与评级。我们预测公司14年-16年EPS  分别为：0.29  元、0.  37  元和0.49元。维持评级“增持”。
        风险提示：政策风险、突发事件风险、项目进展不及预期等风险