1．  在进行沪深300  指数期货的套利交易时，通过构建300  只股票的投资组合来模拟现货走势是不现实的；而通过构建样本相对较少的股票投资组合来进行模拟现货标的，模拟误差相对较大，实践操作性不强；我们通过构建ETF  基金的投资组合来模拟标的指数走势不仅具有可行性而且模拟误差相对较小。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】
2．  通过累积收益率和各ETF  基金与沪深300  指数相关性的分析，我们发现：各基金与沪深300  指数的相关系数均高于95%，跟踪误差均在10%以下。http://www.hibor.com.cn（慧博投研资讯）但从误差绝对值的走势图来看，各基金跟踪沪深300  指数的误差仍然很大。但中小板ETF  和友邦华泰红利ETF基金相对沪深300  指数的收益率较差。
3．  通过构建两只基金的投资组合，并且对拟合误差的最大值、最小值、均值、方差和极值的分析我们发现：华夏上证50ETF+华安上证180ETF、华夏上证50ETF+易方达深圳100ETF、华安上证180ETF+易方达深圳100ETF、华安上证180ETF+华夏中小板ETF、华安上证180ETF+友邦红利ETF  这五种基金组合的效果相对较好。同时也确定了投资组合的比例。
4．  通过对各基金组合的规模和价格波动性调整后的换手率分析，我们得出：以0.61757  份华夏上证50ETF  和0.40119  份易方达深圳100ETF  的投资组合可以构建一份较好的复制沪深300  指数的基金。