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研究报告:方正证券-股指期货运行日报-120904

股票名称: 股票代码: 分享时间:2012-09-04 11:28:16
研报栏目: 股指期货 研报类型: (PDF) 研报作者: 邓焜
研报出处: 方正证券 研报页数: 9 页 推荐评级:
研报大小: 580 KB 分享者: gab****ng 我要报错
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【研究报告内容摘要】

  1、股指期货各合约运行分析  
        周一,期指低开高走,放量反弹。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】主力合约IF1209收报2234.40点,上涨0.45%,成交441490手,持仓76217手,其余三合约分别上涨0.43%、0.40%和0.54%,四合约总成交456305手,总持仓92046手,成交量增加92505手,持仓量减少630手。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)  2、市场分析及投资建议  
        周一,期指探底回升,不过走势明显弱于现指,当月合约结算价大幅回落。从持仓来看,主力合约IF1209前20会员多单减少1663手,空单减少2170手,净空单减少507手,净空单的减少有利于期指企稳,不过从盘面看主力合约持仓量在午前期指创出高点后随即回落显示多头追涨意愿较弱,周一期指定义为超跌反弹的概率较大,目前市场依然缺乏企业业绩增长与流动性的支持,市场或重回调整,空单可继续持有。  3、升贴水及套利分析  
        周一期指走势强于现货,主力合约IF1209结算价升水大幅回落。期现套利方面,IF1209基差在[-13.54--4.43]间波动,套利空间不大。IF1210基差在[-26.94--17.23]点间波动,有较大套利空间。跨期套利方面,IF1210-IF1209,全天在[11.80-14.40]波动,套利空间不大。  

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