股指回顾 股指今日下跌,收跌0.06%。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】当月合约收盘价差较前一交易日上升了2.44 点。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)当月合约对现货指数的价差主要在 -10.09- -0.19 点之间。
期现套利: 昨日当月、下月、下季、隔季合约产生过期现套利空间,其最大正向套利空间分别为0、10.0、17.2、32.9 点。至收盘时,各组合的套利空间都有所收窄, 分别为0、0、12.6、27.4 点。
跨期套利:(由于6 月和7 月分红高峰导致的跨期套利机会) 6 月是分红高峰期,根据股利模型现在7 月合约被高估,可以买06 合约卖07 合约进行跨期套利,今日盘中最低价差-7.6 点,最高价差-3.8 点,收盘价差-7.6 点。预计价差会到达-20 点。
套利策略: 当月合约盘中在14:15 出现期现套利平仓机会,平仓价差-9.14 点。
风险评估: 沪深300 指数今日核心运行区间在2501-2609 点,多空双方面临的强阻力位和强支撑位在2471 点和2641 点。
短期展望:资本新规推至明年实施,预计今日期指高开上行 美联储经济景气状况褐皮书认为美国经济仍在以缓慢步伐增长。欧盟与德国紧急制订援助西班牙银行业计划,令市场看到官方在解决欧债危机问题上取得进展。澳央行宣布降息25 基点至3.50%;欧央行周三宣布将主要再融资操作利率维持在1.0%不变,引发全球放松流动性的预期。受此影响昨日外盘大幅收高。
《商业银行资本管理办法》拟于2013 年1 月1 日开始实施,银行业将产生正面影响,减轻上市银行的再融资压力。国税总局梳理完成《鼓励和引导民间投资健康发展的税收政策》,并通知要求各级税务机关落实民间投资相关税收优惠政策,促进民间投资健康发展。沪深300 成份股市盈率11.69 倍 凿破998 大底创7 年新低。由于经济下滑风险,市场对推出刺激经济的政策的预期有所加强。
昨日期指四个合约成交量大幅增加,持仓量小幅增加。当月合约和次月合约前20 名主力多头增仓469 手,前20 名主力空头增仓684 手,预计今日期指高开上行。