业绩概述。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】2011年公司实现营业收入1269.56亿元,同比增长21.80%;归属上市股东净利润507.35亿元,同比增长29.95%;基本每股收益0.82元;期末每股净资产4.39元。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)分配预案为每10股派现金股利1.00元(税前)。
收入结构改善。报告期公司实现手续费及佣金净收入195.49亿元,同比增长35.02%,其在营业收入中的占比提高1.51个百分点至15.40%。
息差提升、规模扩张。报告期公司实现利息净收入1026.01亿元,同比增加176.06亿元,增幅为20.71%。1)、息差提升。
报告期公司净息差为2.59%,同比提高13个基点;净利差2.49%,同比提高10个基点。由利率引起的利息净收入增加额为55.96亿元,占比为31.78%。2)、规模扩张。报告期内生息资产平均余额3.96万亿元,同比增长14.62%。由规模引起的利息净收入增加额为120.10亿元,占比为68.22%。其中贷款平均余额2.41万亿元,同比增长16.72%;债券投资平均余额7872.30亿元,同比仅增长1.19%。
存贷比下降。期末公司贷款总额2.56万亿元,同比增长14.52%;存款总额3.28万亿元,同比增长14.48%,其中活期存款同比增长10.80%,其在存款中的占比下降1.63个百分点至48.93%。期末存贷比为71.94%,同比下降0.16个百分点。
贷款质量继续改善,信贷成本下降。
1)、不良贷款继续下降。
期末不良贷款余额219.86亿元,同比下降30.02亿元,四个季度不良贷款余额分别下降2.81亿元、7.72亿元、3.42亿元和16.07亿元。不良贷款率0.86%,同比下降0.26个百分点,四个季度不良贷款率分别下降0.06个百分点、0.07个百分点、0.04个百分点和0.08个百分点。
2)、关注类贷款环比有所上升,但同比依旧下降。期末公司关注类贷款581.79亿元,同比下降41.31亿元。但与三季度末相比,仍提高34.81亿元。
3)、拨备计提平稳,信贷成本下降,。报告期公司贷款减值损失124.79亿元,同比增加2.33亿元,报告期信贷成本为0.49%,同比下降0.06个百分点。期末公司贷款减值准备563.65亿元,同比增长21.38%。
4)、拨贷比继续提高。期末拨备覆盖率为256.37%,较期初和三季度末分别提高70.53个百分点和27.43个百分点;期末拨贷比2.20%,较期初和三季度末分别提高0.12个百分点和0.05个百分点。