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研究报告:方正证券-股指期货运行日报-111130

股票名称: 股票代码: 分享时间:2011-12-01 15:19:05
研报栏目: 股指期货 研报类型: (PDF) 研报作者: 陈硕
研报出处: 方正证券 研报页数:   推荐评级:
研报大小: 555 KB 分享者: ky****h 我要报错
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【研究报告内容摘要】

        1、股指期货各合约运行分析  
        周二受欧美大涨提振,期指震荡反弹。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】主力合约IF1112收报2602.00点,上涨0.87%,成交203532手,持仓39326手。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)其余三合约分别上涨0.87%、0.90%和1.07%,四合约总成交207729手,总持仓44971手,成交放大一成,持仓增加1729手。  2、市场分析及投资建议  
        周二期指反弹,从持仓来看,IF1112合约前20会员多单持仓增加181手,空单持仓增加940手,净空单增加759手。同时现货收盘后的十五分钟期指小幅下行,期指当月合约结算价转为贴水,显示投资者信心不足。从A股市场看,成交量持续萎缩,欧债危机的反复,使得市场谨慎情绪维持高位,期指近期弱势格局难改,建议多单继续保持谨慎。  3、升贴水及套利分析  
        周二期指走势弱于现货,IF1112结算价转为贴水。期现套利方面,IF1112基差在[2.31-(-8.34)]点间波动,不存在正向套利空间。IF1201基差在[-4.69-(-14.14)]间波动,也不存在套利空间。跨期套利方面,IF1201-IF1112,全天在[4.60-9.00]波动,套利空间不大。  

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