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研究报告:申银万国-数量组合跟踪月报:数量组合5月继续表现较差-110603

股票名称: 股票代码: 分享时间:2011-06-07 13:44:36
研报栏目: 金融工程 研报类型: (PDF) 研报作者: 袁英杰
研报出处: 申银万国 研报页数: 0 页 推荐评级:
研报大小: 438 KB 分享者: 细鱼****y 我要报错
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【研究报告内容摘要】

主要结论:
        本报告主要分析数量组合表现,以及给出最新的推荐组合成份股名单。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】
        5  月份市场大幅下跌,大盘股继续表现较好,数量组合表现较差,仅上月表现最差的稳定成长组合跑赢上证指数,超额收益为0.97%。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)
        所有组合行业配置跑输市场平均水平。稳定成长组合跑赢市场主要是由个股选择的大幅贡献,其他组合跑输市场主因是因为行业配置的贡献。平均来看,红利、金牛、成长和稳定成长组合成份股跑赢所属行业的行业表现。
        食品饮料行业对优质低估和稳定成长组合收益的行业贡献最大,金融服务对其他组合中收益的行业贡献最大。
        组合收益均是大盘股贡献最大。本月市场继续偏向大盘风格,大盘板块略跑赢上证指数,中、小盘股板块均大幅跑输上证指数,而大部分组合成份股偏中小盘,这也是组合表现较差的原因。
        更新  6  月量化组合,低估偏离组合调整比例35%,优质低估组合调整比例8%,红利组合调整比例5%,金牛组合调整比例0%,成长组合调整比例14%,成熟组合调整比例9%,稳定成长组合调整比例8%。

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