我国银行业一方面充分分享经济高速增长的成果，同时又业务单一，管理粗放。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】这是由我国过度依赖间接融资的金融结构、严格的金融管制与经济转轨等因素决定的。http://www.hibor.com.cn（慧博投研资讯）
          银行需要实现经营的战略性转型，从主要向大企业提供服务，转向主要为个人和中小企业提供服务，并提高中间业务收入的比重。主要是因为直接融资的快速发展对银行传统存贷款业务提出严重挑战，它不仅会挤占信贷的规模，更会显著压缩银行的利差水平，利差水平对于我国银行的净资产收益率影响极大。
          我国银行消费类贷款和中小企业贷款利润空间很大。消费类贷款不仅要发展按揭类贷款，信用卡贷款的利差空间更大，在所有贷款中盈利能力最强。中小企业贷款的利差水平也较高，发展关键是建立新的业务流程。
          整体上我国银行业中间业务己从导入期逐渐进入快速成长期，未来在银行业营业收入的比重将逐渐上升到20%左右。
          清晰明确的转型战略、很强的执行力、足够网点、先进的IT  系统及较好的员工的素质，是一家银行在转型过程中能取得优势地位的关键。
          未来银行竞争格局将会是逐渐分化。部分国有银行追求成本优势战略，部分股份制银行追求差异化战略，最优秀的银行能够拥有成本优势的同时提供差异化服务，这样的银行将成为行业未来的领导者，招商银行和交通银行最具备成为领导者的潜质。
          未来几年我国银行资产质量将保持稳定。银行业历史上贷款平均信贷成本为2.45%，其中1.27%是经济起伏和银行自身因素带来的。未来经济出现大起大落的可能性很小，加上风险管理水平提高，我国银行业未来信贷成本将在1.1%到1.2%之间。
          减税政策出台会在短期内带来利润高速增长。我国银行税赋较重，营业税和所得税的降低，这会明显提高银行总资产收益率和净资产收益率水平。
          A  股市上的银行股的估值应该有20%的上升空间。与香港市场上银行股相比A  股市场上银行股估值上是有吸引力的，考虑到我国银行业持续的成长性、政府的扶持政策及有减税政策出台的可能，A  股银行股估值应进一步提高，建议增持银行股。