1.  模拟基金净值表现    
        为了更符合机构主动投资经理的阅读习惯，我们以模拟基金净值和调入调出品种为模式对周报进行调整，模拟基金从纯样本外检验的起点2009  年9  月11  日开始，目前跟踪的基金为3  只，对应不同策略。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】    
        截止上周五收盘，  GSMS  基金、GSMS&EMS  基金、GSMS  价量删选基金累计收益率分别为11.45%、34.81%、19.09%（上周各组合平均收益分别为0.76%、0.86%、1.41%），分别获得7.07%、30.43%、14.71%的超额收益。http://www.hibor.com.cn（慧博投研资讯）    
        2.  样本外检验结果：      
        目前已到期51  组样本外检验，其中推荐买入的多头组合表现超越沪深300  指数共34  次，胜率66.7%，平均每期跑赢指数1.86%。删选后多头组合表现超越沪深300  共38  次，胜率74.5%，平均每期跑赢指数2.7%。超配多头+  低配空头的多空组合获得绝对正收益34  次，胜率66.7%，平均每期绝对收益1.52%。          
        最新到期（10  月29  日）的组合收益情况如下：推荐买入多头组合收益10.62%，沪深300  指数收益15.26%，推荐卖出的空头组合收益27.7%，多头组合获取超额收益-4.64%，而多空组合绝对收益为-17.08%。最新到期删选后多头组合收益13.37%，获得-1.89%的超额收益，比原模型提升2.75%。最近7  个多头组合平均超额收益为-3.47%，而删选后的多头组合平均超额收益为-0.77%，在最新的失效区域内修正模型效果非常显著！