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研究报告:中投证券-股指期货周报(0524-0528):近月合约基差走高-100531

股票名称: 股票代码: 分享时间:2010-06-01 09:42:55
研报栏目: 股指期货 研报类型: (PDF) 研报作者: 朱幂
研报出处: 中投证券 研报页数:   推荐评级:
研报大小: 328 KB 分享者: liu****ng 我要报错
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【研究报告内容摘要】

报告摘要:
          上周现货震荡企稳,沪深  300  指数周涨幅2.94%,收盘报2850.30  点。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】6  月合月上周转变为当月合约,全周都没有出现贴水的情况。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)
          上周四份合约的基差水平整体较前周扩大,但运行比较平稳。6  月合约基差全周基本围绕在1%附近波动,最高曾达到2.09%,最低为0.27%(按1  分钟线统计)。7  月合约基差在2%附近波动,9  月合约基差在3%附近波动,12  月合约基差在5%附近波动。
          从近月合约的基差分布来看,6  月合约全周基差均值为1.04%(约29  个指数点),明显高于5  月合约到期时接近0  的基差水平。7  月合约基差均值为1.78%(约51  个指数点)。
          季月合约与近月合约间价差上周波动较大。12  月合约与6  月合约、12  月合约与7  月合约间的价差上周波动相对剧烈,出现极端值的也相对较多。

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