事件:
2月24日,华为举办终端产品与战略线上发布会。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】其中,华为正式向海外发布HMS战略,并在荣耀V30 Pro、9XPro上首发HMS服务。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)
点评:
谷歌断供华为GMS服务。2019年5月,美国商务部将华为及其70家联合企业列入美方实体清单,禁止华为在未经美国政府批准的情况下从美国企业获得元器件和相关技术。对此,谷歌开始停止向华为提供GMS服务,GMS断供意味着华为在海外销售的手机无法预装及使用包括谷歌搜索、谷歌地图、谷歌应用商店等在内的谷歌全家桶应用。同时,部分调用谷歌API的第三方APP即使成功安装在华为手机上,也会出现无法正常使用的现象。受此影响,华为手机在海外的出货量有所下滑。据Canalys数据显示,2019Q2、Q3华为在欧洲市场的智能手机出货量同比分别下滑16%和0%。
HMSCore 4.0上线,V30 Pro首发HMS服务。面对被卡脖子的阴影,以及下滑的海外市场份额,华为在进入2020年后,进一步加快HMS的前进步伐。1月16日,华为正式发布HMSCore 4.0,除了保持华为账号、支付、分析、云空间、游戏服务、广告、定位服务外,新增包括机器学习服务、地图服务、位置服务等多个能力,为开发者提供全方位的服务,进一步降低开发者的开发门槛和成本。除HMSCore外,HMS生态还包括HMSApps、HMSCapabilities、HMSConnect,以及IDE工具。随着HMS生态逐步完善,2月24日,华为在线上发布会上正式向海外发布HMS战略,旨在打造除iOSCore、GMSCore外的第三套服务架构体系,并同时在荣耀V30 Pro、9XPro上首发HMS服务。
生态规模逐步扩大,耀星计划助力腾飞。据华为数据显示,截至目前,华为全球注册的开发者已超过130万,全球接入HMSCore的应用数量超过5.5万款,生态规模正逐步扩大。但同时也要看到,海外消费者对谷歌全家桶应用已经具备相当强的粘性,HMS在短期依然难以撼动GMS的地位。随着华为在发布会上宣布启动10亿美元的耀星计划,我们预计后续将会有更多的开发者积极投入到HMS的开发当中,长远来看,亦有助于HMS生态规模的扩大,增强HMS与iOSCore、GMSCore分庭抗礼的实力。
投资建议:维持推荐评级。建议关注与华为合作的相关软件企业,如科大讯飞、用友网络、四维图新、中科创达等。
风险提示:HMS推进不及预期;海外消费者需求不及预期等。