总结与操作建议:
今日市场总体呈现高开回落走势,但收盘依然上涨。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】上证综指高开接近 2%,之后持续震荡会落,但最终依然收涨约 1%,全天成交量有明显放量。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)截至收盘,沪深 300 指数上涨48.32 点或 1.32%至 3715.94 点,上证 50 指数上涨 36.28 点或 1.29%至 2842.74 点,中证 500 指数上涨 61.77 点或 1.29%至 4858.92 点。
具体来看,申万一级行业大部分上涨,仅有农林牧渔和建筑材料两个行业分别下跌 0.49%和 0.37%。上涨的行业中涨幅较大的是电子、休闲服务、非银金融等,分别上涨 2.97%、2.64%、2.46%。外盘方面,亚太地区股市全线收涨,其中日本日经指数和香港恒生指数分别上涨 1.72%和 2.56%。
期货市场方面,IF、IH、IC 各期限合约基差全面下降,其中 IF 和 IH 当月合约出现一个多月以来的首次小幅升水(非交割日)。IH-IC 价差也有所下降。总体上看市场风险偏好出现一定的上升。持仓量和成交量方面,IF、IH、IC 的总成交量和总持仓量均有所上升,尤其是成交量上升明显。
消息面上看,今日影响盘面的最主要因素,仍是昨晚中美领导人通电话,确立了未来中美贸易冲突谈判的方向,令市场的信心大幅增强,风险偏好明显上升。但日内并无太多其他利多消息跟进,因此指数大幅高开后逐步震荡回落。此外,央行今日开展 400 亿元逆回购和 2400 亿元 MLF 操作,对冲到期的 2000 亿元 MLF 和 150 亿元逆回购,合计净投放 650 亿元。同时对中小银行开展 2400 亿元 MLF 操作。随着年中的来临,央行呵护市场流动性的意图明显。但仍以定向和对冲操作为主,全面宽松暂时看不到。
资金面上看,根据 Wind 数据,今日沪深 300 指数、上证 50 指数资金有所流入,但中证500 指数资金流出。分类来看,全市场资金流向中,机构大幅流入 135.77 亿元,主力、大户和散户分别流出 12.86 亿元、103.62 亿元、19.30 亿元。根据资金使用额度变动计算,陆股通北向资金继续流入 51.40 亿元,流入幅度明显扩大。
技术面上看,沪指今日大幅高开,但仍形成缺口,主要技术指标变动不一,震荡区间有上移的态势,下一个重要压力位仍是上方 3000 点附近缺口位置,2920 点附近有短线压力,支撑可继续关注下方 2800 点附近缺口。中长期来看,但贸易问题对经济中长期影响的不确定性上升,严重情况下或将向后推迟二季度经济企稳的时间,该风险导致的中期利空需要警惕。但更多的刺激政策也在酝酿中,阶段性行情仍值得期待。