股指期货:谨慎看空
1. IF1906 收盘跌 0.75%报 3587.80,成交量 118242 手,较上一交易日增加 7721 手,持仓 95460 手,增加 2346 手。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】IH1906 收盘跌 0.95 %报 2695.20,成交量 49034 手,增加 8363 手,持仓 44631 手,增加 3445 手。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)IC1906 收盘涨 0.09 %报 4825.00,成交量85614 手,减少 107 手,持仓 84172 手,减少 2684 手。
2. 沪股通当日买入成交 113.93 亿元,卖出成交 128.71 亿元,沪股通净流出 14.78 亿元;深股通买入成交 111.20 亿元,卖出成交 120.69 亿元,深股通当日净流出 9.49 亿元,当日北上资金净流出 24.26 亿元。
3. Wind 统计显示,今年以来,全国 100 城市合计供应住宅用地数量 1713 幅,面积 9153.57万平方米,均创近 5 年同期新高。其中,一线城市供应住宅用地数量、面积分别较去年同期增加 75.68%、50.16%。同期三线城市供地放缓。
4. APEC 发表了《贸易部长联合声明》,承诺构建自由开放的贸易投资环境,加快实现贸易目标,深化亚太区域经济一体化,促进区域包容性发展,并强调世贸组织对国际贸易的积极贡献。这是 2015 年以来 APEC 贸易部长会议首次成功发表内容全面的联合声明。
5. 国家外汇管理局统计数据显示,2019 年 4 月,银行结汇 10182 亿元人民币(等值 1516亿美元),售汇 10919 亿元人民币(等值 1626 亿美元),结售汇逆差 737 亿元人民币(等值 110 亿美元)。
6. 近日,中国人民银行、中国证监会联合发布《关于做好开放式债券指数证券投资基金创新试点工作的通知》,拟推出以跨市场债券品种为投资标的,可在交易所上市交易或在银行间市场协议转让的债券指数公募基金。通知发布后,中国证监会将推动试点债券指数基金的注册审核工作。
投资逻辑:
股指期货:股指期货延续跌势,短期来说,4-5 月本身是信贷投放淡季期,对实体投资活动或有抑制作用,对市场的短期负面影响预计仍然存在。另外,外资出逃依然持续,北向资金昨日净流出 24.26 亿元,一方面和人民币汇率快速贬值有关,另一方面则表明目前海外资金正在表达对 A 股市场的阶段型看空。综合来说,我们认为市场目前面临的海内外风险仍然较高,短期看多股指的风险较大,建议投资者多看少动。中期来说,我们认为股市的中期做多逻辑已经于一季度出现,等待本轮市场调整后仍有做多机会。
策略:谨慎看空
风险点:经济提前复苏