本周行业观点:中移动公布物联网卡集采结果,美韩5G 网络正式商用
4 月3 日,中国移动公布2019 年物联网USIM 卡集采结果,总计超4.9 亿张,较2017-2018 两年采购量的总和还要多出近1.2 亿张。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】此次大量采购表明,做为三大运营商的领头羊,中国移动力图开拓新的收入来源,持续在物联网领域发力。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)2017年中国移动物联网连接数为2.29 亿个,同比增幅高达122%,而2018 年底,中国移动蜂窝物联网连接已经超过5 亿。根据中国移动预测,2019 年底,中国移动蜂窝连接将超过7.8 亿,三大运营商合计将超过11 亿。我们认为:未来5G 定义的海量连接场景将催生更多连接需求,物联网行业发展将进一步得到推动。物联网领域所覆盖的子行业,譬如智能穿戴、智能家居、市政物联、工业物联、车联网等领域,也将在运营商、设备商的资本驱动下,逐步走向商用成熟和规模化发展。我们建议关注最先受益的物联网模块企业高新兴,移为通信和广和通。
近日,韩国和美国运营商的5G 服务正式启动。韩国运营商在4 月5 日同时开启正式商用5G,据运营商KT 称,已在首尔部署了大约15000 个5G 基站;LGUplus 则表示在首尔及周边大都市地区部署了18000 个5G 基站;韩国最大的运营商上SKT 于4 月3 日的5G 服务发布会上表示已部署34000 个5G 基站。而美国Verizon 电信公司于4 月3 日宣布已在明尼阿波利斯和芝加哥的部分地区正式启用其5G 商用网络,相比其之前公布的发布时间提前了一周,因此成为全球第一个推出5G 网路的运营商。与4G 的路径相似,目前韩国和美国的5G 网络仅仅是在热点地区覆盖,用户体验尚未达到理想的程度,未来将逐步完善。由于韩国和美国的抢先领跑,我们预计我国的5G 临时牌照发放也将临近,将可能在2019 年5 月17 日电信日发放。整体5G 板块的主题性投资机会将凸显,建议关注中兴通讯,烽火通信,中际旭创和沪电股份。
风险提示:技术发展及落地不及预期;行业增速不及预期风险。
本期【卓越推】高新兴(300098)