主要观点:
4月第一周资金入市合计约净流入245亿元。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】4月第一周基金发行+融资余额+沪港通+深港通等合计净流入245亿元,而前一周资金净流入195亿元。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)其中银证转账2017年6月第3周流出净额677亿元,后续未再公布该数据;融资融券余额增加237亿元;公募基金发行55亿元;沪股通规模增加22亿元;深股通规模增加22亿元。
市场情绪上升。4月第一周年化周平滑换手率为478%,前一周为382%,2005年以来日换手率(年化周平滑)高点、低点分别为1714%、83%,均值为361%;上周市场成交均值为937.57亿股,前一周为754.99亿股,2005年以来周度日均成交量高点、低点分别为1183、11亿股,均值为238.53亿股;融资交易占比10.61%,前一周为10.08%,2010年以来高、低点为19.45%、0.03%,市场情绪上升。
融资融券市场看多情绪上升。截至4月第一周周四,个股口径加总的股票融资余额为8341亿元,股票融券余额为54亿元。融资融券余额全市场流通市值占比为2.35%,融资融券交易在融资融券标的中的交易占比达到19.34%。融资余额买入力度(融资余额/周交易额)为38.52%,较前一周下降,融券余额卖出力度(融券余额/周交易额)为0.25%,较前一周下降。上一周融资买入4133亿元,较前一周上升,融券卖出55亿元,较前一周上升。股票融资融券市场总净买入额(净融资买入额-净融券卖出额)为223亿元,前一周总净买入额98亿元。
产业资本在二级市场净减持2.15亿元。根据WIND统计,截止4月第一周周四,当周产业资本在二级市场净减持2.15亿元。其中,主板净减持3.18亿元,中小板净减持3.81亿元,创业板净增持4.84亿元。从行业来看,银行增持市值最大,为14.73亿元;医药减持市值最大,为7.70亿元。从个股来看,江苏银行增持市值最大,为14.73亿元;国泰君安减持市值最大,为4.51亿元。
并购重组跟踪。4月第一周共有1家重大并购重组事件,为长荣股份增资海德堡获其8.46%股权。4月第一周证监会并购重组委员会审议通过3家,为长川科技、赛摩电气和兆易创新。
风险提示:向上超预期:国内改革大力推进,向下超预期:中美关系明显恶化。