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研究报告:广发期货-期权日报:豆粕50ETF波动下跌,白糖波动持平-181217

股票名称: 股票代码: 分享时间:2018-12-17 13:08:26
研报栏目: 期权研究 研报类型: (PDF) 研报作者:
研报出处: 广发期货 研报页数: 15 页 推荐评级:
研报大小: 1,025 KB 分享者: cl1****52 我要报错
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【研究报告内容摘要】

        期权策略
        豆粕期权:CBOT  美豆收至900  美分/蒲式耳,连粕收至2668  元/吨。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】
        期权盘面,主力平值期权隐含波动率降至17%附近。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)据外电12  月13日消息,美国农业部周四公布,12  月6  日止当周,美国2018-19  市场年度大豆出口销售净增79.23  万吨,符合市场预估的70-100  万吨,较前一周下降11%,但较四周均值增加25%。操作上,新仓暂且观望。
        白糖期权:ICE  原糖收于12.74  美分/磅,郑糖主力合约收于4963元/吨。期权盘面,市场缺乏驱动因素,隐含波动率长期维持在14.5%附近。近日气候寒冷,广西糖厂开榨进度有所受阻。截至目前不完全统计,广西已有50  家糖厂开榨,同比持平;开榨产能合计42.43万吨/日,同比增加0.65  万吨/日。操作上,新仓暂且观望。
        50ETF  期权:50ETF  收至2.423,主力平值期权隐含波动率持平在20%附近,低于均值水平。宏观方面,商务部:中国11  月实际使用外资(FDI)136  亿美元,同比下降27.6%,主因是去年同期基数大;1-11月FDI  为1212.6  亿美元,同比增长1.1%。资金方面,央行公告,目前银行体系流动性总量处于合理充裕水平,可吸收国债发行缴款等因素的影响,12  月14  日不开展逆回购操作。央行逆回购连续停摆的时长纪录被刷新至36  个工作日。操作上,新仓暂且观望。
        

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