◆近期订单增速明显，2010  年收入剧增有保证
        根据我们与管理层的沟通以及与电力信息化专业人士的探讨，可以确定公司最近订单增速很快，在国家级和省级电网都获得了一定突破。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】而且明年上半年本来就是国家电网SG186  项目的验收高峰期，公司2010  年的收入将实现爆发式增长。http://www.hibor.com.cn（慧博投研资讯）在软件产品之外，系统集成和全面解决方案对收入的贡献将越来越大。
        ◆公司管理层对达到股权激励目标有信心
        公司近期推出股权激励计划，其中规定2009-2011  年净利润应比2007  年增长75%，90%和120%（不含增发募投项目）。管理层对完成以上目标“有压力，但很有信心”，将通过拓展新客户、推出新产品和提升技术含量，全面加强盈利能力。
        SG186  完成后公司还有许多收入增长点，不会有所谓“空档期”。
        ◆电力行业信息化仍在高潮，公司前途未可限量
        我国电力信息化高潮才刚刚到来，电力行业ERP、资产管理、智能调度软件及相关系统集成都是主要发展方向，财务软件也并未饱和。公司在智能电网相关领域有许多研发储备，但过去专注于财务软件市场，并未集中开发这一领域；现在公司积极争取新兴业务，并力争提供全面解决方案，前途未可限量。
        ◆调升评级“买入”，目标价位28.00  元
        我们将2009-2011  年EPS  预测上调至0.50，0.70  和1.04  元，以上已经考虑到股权激励成本带来的影响。我们预计2010-2013  年，公司利润能实现40%的复合增速，考虑到公司的行业壁垒和业绩增长确定性，赋予其1.0  倍2010  年P/E/G，目标价位28  元，将评级从“中性”上调为“买入”