本周投资观点:雄安板块继续发酵,预计规划有望近期出台,继续看好PPP 行业龙头,建议关注再生资源板块;7 月社会用电量同比增长9.9%;山西省即将启动煤层气矿业权招标出让
环保: 雄安概念重获市场关注,4 月份首波行情中领涨品种如首创股份、先河环保等上周再次表现抢眼。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】雄安规划有望近期出台,环保板块有望大幅受益于雄安建设。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)我们认为具备综合业务布局、龙头、和国企性质的环保企业将在雄安建设中最为受益,建议布局真正有望在雄安建设中能拿到订单的公司。建议关注北控水务、碧水源、启迪桑德、东方园林和岳阳林纸。今年铜、铝和铁等周期品涨价对于再生资源企业盈利带来显著的增厚效益,同时再生资源补贴目录由5 大类增加到14 大类,新增的手机市场容量大,有望带来行业的一次快速增长。看好国内最大的再生资源集团中再生旗下唯一上市公司平台中再资环。
行业新闻方面环保部更新《进口废物管理目录》新增24 种禁止进口固废名单,出台《关于推进环境污染第三方治理的实施意见》。
公用事业:电力方面,国家能源局公告7 月社会用电量同比增速9.9%,1-7 月累计用电量增速6.9%,较上月数据均有显著提升,我们认为主因是高温因素以及第二产业回暖。用电量增长利好火电与水电龙头企业,尤其关注大水电下半年来水量和发电量的边际好转。燃气方面,山西省即将启动煤层气空白矿业权招标出让,首批出让面积达2500 平方公里,单家企业最多投标4 个区块,关注煤层气开采龙头、技术成本处于领先地位的蓝焰控股。同时持续关注受益煤改气的百川能源,迪森股份。
标的配置:我们继续看好龙头公司北控水务、碧水源、启迪桑德、东方园林;同时新增央企PPP 弹性标的岳阳林纸,和再生资源龙头国企中再资环。建议关注储备品种高能环境、理工环科、天翔环境。
同时我们看好燃气行业标的:蓝焰控股、百川能源、天壕环境。
本周行情回顾:受雄安概念重获市场关注影响,环保板块表现优异,跑赢大盘,但跑输创业板
行情回顾与总结:上周环保板与公用事业块整体上涨3.96%,上证综指上涨1.88%,创业板指数上涨4.57%。分子板块来看环境监测+4.90%,水务+4.53%,再生资源+4.10%,固废治理+3.70%,水治理+3.68%,大气治理+3.51%,生态修复+2.52%,电力+2.00%,燃气+1.72%,节能+0.74%。