本期投资提示:
关注自然灾害对农业生产的影响。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】7 月10 日,农业部紧急部署暴雨洪涝和高温天气防御工作,以减轻灾害对农业生产的影响。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)目前,江南、华南高温可能导致早稻灌浆不足而减产,而黄淮、江淮地区的暴雨引发持续洪涝灾害,产棉区如湖南、湖北、江西、安徽受害,棉花生长受阻。此外,东北地区中北部和内蒙古东北部低温阴雨已持续40 天左右,粮豆作物营养生长明显不足。我们认为,后期天气变化仍存在不确定性,自然灾害易推涨农产品价格,重点关注北大荒(600598)、中粮屯河(600737)、南宁糖业(000911)。
重要信息回顾:
生猪价格持续小幅上涨,猪粮比略跌。据发改委披露,7 月1 日全国生猪出场价格为10.44 元/公斤,玉米批发价格为1.72 元/公斤,与6 月24 日相比,分别上涨1.36%和2.38%。受玉米价格上涨的影响,猪粮比价为6.07,与6 月24日相比略跌0.98%。虽然近期生猪价格持续上涨,但在当前生猪存栏大、能繁母猪占存栏量比重高的背景下,我们认为生猪价格难以出现大幅反弹,预计下半年缓步上行,上游屠宰企业或将受益,相关公司重点关注双汇发展(000895)、雨润食品(1068.HK)、高金食品(002143)。
农机购置补贴实施进度完成80%。据农业部统计,截至6 月30 日,全国各省(区、市)已实施中央补贴资金84.3 亿元,占中央财政已下达100 亿补贴资金的84.3%。预计上半年全国农机总动力将达到8.5 亿千瓦,同比增长8%。从补贴机具结构看,水稻插秧机、玉米收获机、谷物收获机、大中型拖拉机等粮食生产机械数量很大,分别达到4.03 万台、2.43 万台、3.64 万台和19.02 万台,四类产品使用补贴资金达54.4 亿元,占已实施资金的64.5%。