7  月合约距到期所剩时间不多，时间流失加速。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】因此，时间对7  月合约相对有利，对8  月合约相对不利，当然单纯的卖出单个合约会有较大的风险，因此我们今日推荐投资者操作日历价差多头策略，在开盘时卖出7  月的行权价为2.25  的认购期权、买入8  月的行权价为2.25  的认购期权，收取时间价值之差，而且隐含波动率上升也对这个策略有利。http://www.hibor.com.cn（慧博投研资讯）
        2016  年6  月市场开始一路下跌，最低跌至6  月13  的2.088，之后市场一路反弹，6  月华夏上证50ETF  整体由2.16  微跌至2.136。
        6  月期权的日均成交量为237926  张，日均成交量较5  月上升2.82%，因为市场出现较大的波动，所以期权活跃度较上月有所上升，其中认购期权和认沽期权日均分别成交129730  张和108196  张，因为反弹时间较前期调整时间长，所以认购的日均成交量上升7.46%，而认沽的日均成交量下降2.25%，其中6  月15  日因为标的振幅较大，当日也因此期权成交量达到月内最高，至397851  张。
        6  月底期权的持仓量为823437  张，较5  月底上升0.71%，其中认购期权和认沽期权分别持仓409415  张和414022  张，认购期权较5  月下降0.55%，认沽期权上升1.99%。其中6  月22  日持仓量达到102  万张，期权持仓量不断放大，期权开始发挥越来越重要的作用。