新的国际格局和国内治理形成互动,相互影响, 由国际宏观战略形势引发国内投资者关注的热点事件不断增多。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】近日,全球市场关注的几件大事接踵而来,英国公投脱欧结果落地后对政治、经济与金融市场的影响仍在持续、南海仲裁在即,为中国的外部压力环境带来不确定性。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)其他方面,美国大选逼近终选阶段,国内地方换届逐步开展。
欧洲
英国公投的后续影响混沌待明。脱欧派主将鲍里斯?约翰逊宣布不参加保守党党首竞选,体现了赢得公投的脱欧派并没有为管理脱欧后的英国准备明确计划。
欧盟峰会上,各成员国领导人表达了不会接受英国要求的“点菜式的单一市场”,意味着未来英国与欧洲统一市场的进一步脱离。从近期欧洲各国对英国公投的反应看,欧洲或将在未来面临碎片化趋势。对中国的影响主要体现在外需的不确定性增加,货币政策宽松的概率上行。
美国
两党全国代表大会临近(7 月召开),双方候选人开始加紧造势。希拉里在多项民调中暂时领先特朗普,但民调数据要等到正式提名后更有借鉴意义。
特朗普6 月28 日发布贸易政策演讲,继续其内向收缩的贸易政策理念,强调反对以TPP、NAFTA 为代表的全球化的立场,保护本国制造业。
班加西报告公布,希拉里逃脱渎职责任,成为其竞选利好。
周边
南海仲裁:海牙国际仲裁法庭计划于7 月12 日作出裁决。预测会出现“对中国不利的结局”,这必然会为美国进一步加强在南海的存在,实现“亚太再平衡”提供口实,并可能诱导越南、印尼、马来西亚等其他争议国也诉诸国际仲裁,加剧南海紧张对立,导致南海对抗有所升级,对中国开展包括“海上丝绸之路”等在内的国际经济合作造成不利。
从目前情况来看,虽然中美为核心的各方摩擦不断,但都没有足够的战略意愿在南海彻底摊牌,所以区域整体态势是总体可控但海波不平。
国内
建党95 周年,“中国方案”、“文化自信“首提,“不忘初心”成为高频词、点睛之语,同时强调紧抓军队建设,维护国家的核心利益,关注民生,着力推进供给侧改革。预计各行各业将寻找“初心”,实现价值。
七一之前人事信息密集公布,多个省份的省委书记调整。浙江省长李强调任江苏省委书记,青海省委书记骆惠宁任山西省委书记,江西省长鹿心社任江西省委书记,湖北省长王国生任青海省委书记。主官调整,提示换届的节奏与重要节点,我们对于地方推动有关改革事项实际进展的看法转向乐观。国内改革、创新进程继续推进,重燃市场预期。
风险提示
全球化遭遇挫折,各国经济、贸易政策缺乏协调的风险;国内改革进程低于预期的风险;政策从布局到各地的具体落实中出现理解和执行偏差的风险。