􀁺  中色矿业集团收购的LYNAS  主要资产稀土矿山Mt.  Weld  矿山的开采将和上市公司中色股份的珠江稀土冶炼厂形成完整产业链世界稀土资源极不均衡，主要的矿山有包头的白云鄂博、Mountain  Pass、Mt.  Weld。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】目前Mountain  Pass  已经封山，白云鄂博矿由包钢稀土在提取稀土产品，Mt.  Weld  由LYNAS  公司100%控股，目前处于建设阶段。http://www.hibor.com.cn（慧博投研资讯）中色矿业集团此举（中色股份控股股东）收购LYNAS  后将快速步入稀土采掘产业，并能与旗下上市公司中色股份的珠江稀土冶炼厂形成完整的产业链。另外，对于中国来说，此次收购将进一步加强中国企业在稀土领域的话语权，有利于稀土价格的稳定。
􀁺  收购价格并不高目前中国有两家上市公司和稀土业务有关，包钢稀土市值150  亿元，广晟有色市值41.17  亿元。中国有色矿业此举收购花费折合人民币12.71  亿元收购了lynas  公司51.6%的股份，相当于拥有Mt.Weld  51.6%的权益。Weld  山拥有各种REO  储量91.9  万吨，虽然低于白云鄂博矿4350  万吨的储量，但11%以上的品位却远高于白云鄂博的5%-7%。和广晟有色的离子型稀土比起来，储量和品味远高于中国南方的离子型稀土矿。我们也关注到，Weld  矿山的放射性物质（钍、铀）含量较低，采选更为方便。
􀁺  此部分股权有注入中色股份的预期注入后中色股份成为全球稀土行业极富竞争力的新军集团收购的矿山属于稀土产业，中色股份旗下拥有的珠江稀土冶炼厂是稀土的下游冶炼加工企业。从产业整合的角度看，我们认为此部分股权有注入中色股份的预期。
􀁺  上调公司评级为“买入”  考虑到股权注入的预期以及产业链完整带来的利益，我们上调公司的投资评级为“买入