本周,市场在短期反弹后,出现回调,最终以微跌收盘。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】沪深300、上证50 和中证500 指数的跌幅分别为0.84%、1.33%和0.40%。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)随着“五一”假期的结束,周二开市后,市场止跌反弹。随后两个交易日,市场以震荡为主。周五,在香港以及台湾股市下挫的影响下,市场出现大幅回调。另外,市场上关于监管层开会讨论暂缓中概股回国上市的传言也得到证实,壳资源概念股的下跌对大盘也有一定的拖累。
IF 和IH 期货与IC 期货出现分化,IF 和IH 期货的基差本周表现出与市场涨跌较高的相关性。在周二市场短期回暖反弹时,IF 和IH 期货的基差整体收窄,而在周五的下跌中,基差又进一步扩大。而IC 期货的表现整体相对指数较好,贴水较上周有所收窄。截止周五收盘,IF、IH 和IC 的当月合约的贴水分别为1.34%、0.75%和1.24%。IH 当月合约的贴水基本维持上周的水平,但在周五收盘前有所扩大,依然可以使用IH 当月合约进行对冲。
本周,三大股指期货的当月合约的基差整体较上周有所收敛,反向套利收益均出现下降。其中,IF 当月合约的反向套利的收益出现较大下降,而IH 当月合约依旧不存在持续的反向套利机会。值得一提的是,在周五的下跌中,IF 和IH 期货的基差盘尾出现扩大,出现收益相对较高的反向套利机会。IF 和IH 当月合约盘中基差出现收敛,但依旧没有出现正向套利机会。
从成交量来看,随着假期的结束,三大期货的总成交量较上周均出现一定程度的回升。IF、IH 和IC 期货的日均总成交量的增幅分别为3.35%、5.99%和7.67%。三大期货的总持仓整体变动不大,IC 期货继续增仓0.14 万手。
IF、IH 和IC 期货总持仓分别为4.68 万手、1.93 万手和3.58 万手。