周三,沪镍主力探底回升,跌0.04%或收68880 元/吨,最高69150 元/吨,最低67960元/吨,沪伦比值8.11,略高于前值8.10,上海期镍跌幅小于伦敦市场。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】盘口上,持仓量减少5090 手至436748 手,成交量升至640464 手,空头低位博弈激烈。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)
现货市场:金川镍板出厂价下调至67500 元/吨(-500),贸易商套盘交易,下游无采购,成交一般。金川镍成交较无锡主力1602 合约升水100 元/吨(-100),俄镍较无锡主力合约1602 维持贴水300 元/吨(0)。人民币兑美元中间价6.5521(+11bp),金川镍进口盈利增加至700/吨(+150)左右,俄镍进口盈利170 元/吨(+190)左右。
SMM 报价数据:1.8-1.9%镍矿报价340-390 元/吨,均价较昨日持平,1.4-1.6%镍矿160-250 元/吨,均价较昨日持平;低镍铁1630-1650 元/吨,中高镍铁自提价695-705元/镍点,均价较昨日持平;无锡市场2.0mm、304/2B 太钢(卷)11130 元/吨,较昨日持平。
消息面:世行下调2016 年镍价预期21.98%。世行报告将镍价预测从2015 年10 月的12,818 美元/吨下调至10,000 美元/吨,降幅21.98%。主因持续的供应过剩,以及主要需求的新兴市场经济体的增长前景趋弱。
宏观信息面:2015 年第二产业用电量同比下降1.4%,40 年来首次负增长。中电联认为,固定资产投资特别是房地产投资增速持续放缓,导致黑色金属冶炼和建材行业用电同比分别下降9.3%和6.7%,两行业用电下降合计下拉全社会用电量增速1.3 个百分点,是第二产业用电量下降、全社会用电量低速增长的主要原因。
库存与持仓:截止2 月2 日,LME 镍库444126 吨,较昨日减少2550 吨,注销仓单165114 吨,较前一交易日减少4626 吨。今日,SHFE 仓单58778 吨,较前一交易日持平。
持仓排名显示,主力前20 名多头减仓2733 手,空头增仓 298 手,净空头寸持续扩大。
其中,主力大举增加空仓,广发空头席位增仓2215 手,增量最大,资金偏空明显。
综合来看,近期一系列数据均暗示国内经济加速探底,市场对需求悲观预期增强,而供给端产能缩减有限,镍市中期偏弱格局未变。短期看,现货市场平稳过渡,美指震荡、油价在30 美元/桶附近仍有支撑,且节前投机资金离场增加,下行动能仍不足,镍价或维持震荡。建议投资者暂时观望。