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研究报告:兴业证券-兴业期权水晶球:维持震荡预期20蓝筹多空呈现弱平衡-151102

股票名称: 股票代码: 分享时间:2015-11-03 15:29:46
研报栏目: 期权研究 研报类型: (PDF) 研报作者: 任瞳,于明明
研报出处: 兴业证券 研报页数: 12 页 推荐评级:
研报大小: 1,287 KB 分享者: Ste****ang 我要报错
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【研究报告内容摘要】

        市场回顾:兴业期权水晶球指数对周一标的走势持中性预期,小明认为"数据显示一方面认购认沽成交比继续大幅下滑,另一方面认购认沽隐含波动率价差明显收窄,且方差风险溢价转出非安全区域,整体市场多空力量均衡。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】"从标的日内走势看,标的全天走势为倒V型,低开后震荡走高,但指数翻红后上攻乏力最终全天收跌-1.17%,标的表现基本符合水晶球指数的预期;    短期预测:截止最新收盘,兴业期权水晶球择时指数的分数为5分(满分10分),主要期权因子均为窄幅波动,认购认沽期权成交比和隐含波动率价差均出现小幅回升,当方差风险溢价仍未进入安全区域,整体而言,市场多空力量依然维持若平衡,小明对未来短期标的走势持中性预期;    市场短评:从最新市场数据看,市场多空力量较为均衡:一方面,股指期货基差出现连续收窄的现象,投资者的持有信心继续增强;另一方面,由于上周市场整体呈现弱势调整的状态投资者风险偏好有所下降,今日市场成交量出现小幅下降,且沪股通资金连续十个交易日流出,市场回调压力依然存在。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)          

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