投资要点
上周电气设备行业整体表现一般,子行业中风电表现抢眼
上周(8月25日~8月29日),上证指数下跌1.05%,创业板指数下跌2.55%,电气设备(申万)指数下跌1.73%,在申万一级行业中表现居中。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】上周电气设备各子行业中,风电行业一支独秀,而电网自动化、工控自动化和电机行业表现相对较差。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)
国务院会议确定大力发展清洁能源
国务院总理李克强8月27日主持召开国务院常务会议,会议确定大力发展清洁能源,开工建设一批风电、水电、光伏发电及沿海核电项目。会议要求,要做好项目前期工作,完善和落实配套政策,改革投融资机制,更多吸引社会资本参与,促进项目顺利实施。
看好分布式光伏电站的装机行情
我们预计支持分布式光伏的政策将在近期出台,今后几个月我国分布式光伏将进入加速阶段,预计今年全年分布式光伏新增装机容量可能达到4GW左右,明年仍有望保持快速增长。我们看好光伏板块的装机行情,看好林洋电子、爱康科技、阳光电源。
今后电动车充电业务的核心竞争力应体现在市场资源或是商业模式
随着国网公司对电动车充电建设政策的改变,今后充电建设、运营的行业格局将发生很大变化,除了国网公司主要建设的高速公路外,还可能有多个主体参与到加油站、商场、酒店、公共停车场、住宅小区等多个领域的市场,因此今后涉足充电设施的企业,其核心竞争力应该是具备市场资源或是独特商业模式,单纯制造充电桩的企业发展空间将有限。我们看好万马股份的发展前景。
重点推荐股票
继续强烈推荐森源电气(002358),维持今后6个月内合理价值为39元的判断;同时,建议关注智光电气(002169)、林洋电子(601222)、爱康科技(002610)。
风险提示
1、宏观经济下滑导致用电需求大幅下降的风险;2、部分主题概念板块估值较高的风险。