在我们对股票、固定收益和外汇市场单日最大波动的半年度回顾中,我们的分析显示市场高度关注就业市场动向,多次大幅波动源于就业数据和失业救济申请报告。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】
股市对于一系列经济、货币政策以及地缘政治消息做出了反应。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)固定收益市场主要关注就业报告,但其它因素也曾造成过显著的单日波动。虽然美元现在的波动性弱于此前“市场推动因素”报告中所提及的情况,但确实因美国经济状况和欧洲消息而有所反应。
本篇日评将回顾过去7 个月中(1 月到7 月底)股票市场、固定收益市场和外汇市场经历的十次最大的市场波幅。与此前“市场推动因素”报告相一致的是,主要市场推动因素仍是美联储的政策沟通和经济数据发布。FOMC 对于就业指标的高度关注使得就业报告倍显重要,在这30 次大幅单日波动中有9 次与就业数据的发布直接相关。
股市
在过去7 个月中,标普500 指数的十次最大单日波幅是由一系列经济数据、货币政策声明以及地缘政治事态所推动的。2 月3 日的跌幅最大,因为ISM 制造业调查数据显著差于预期,弱于预期的汽车销售数据加重了贯穿全天的抛压,收盘时标普500 指数下跌了2.3%。跌幅次之的1 月13 日似乎无关任何主要的经济信息发布。1 月24 日的下跌是因为前一日中国汇丰PMI 预览值不及预期,反映了市场对于新兴经济体增速的担忧。
2 月6 日欧洲央行宣布了不降息的决定,但是行长德拉吉暗示可能最早在3 月份推行其他刺激措施;股市随之上涨。在翌日发布的1 月份就业报告中,家庭调查的部分表现强劲而企业调查表现疲弱。市场较为看重家庭调查的结果,股价因此走高。3 月4 日股市因为俄罗斯总统普京下令结束靠近乌克兰边境的军演而上涨。3 月份就业报告表现不及预期,再加之投资者抛售成长型股票,股市走低。
另一次投资者因为估值过高而骤然抛售股票发生在4 月10 日,标普500 指数下跌了2.1%。围绕国际紧张关系的担忧在7 月17 日再度升温,当时一架载有298名乘客及机组成员的马航客机在乌克兰东部遭导弹袭击而坠毁,股市大幅下挫。
最后,7 月31 日显著弱于预期的芝加哥PMI 数据导致股市全天走低。