上周市场表现：
        上周（7.28-8.1），大盘股引领下的大盘继续强势上攻，继周期性板块逆袭之后，创业板指数启动，行业板块呈现普涨的局面，TMT板块在上周滞涨的压抑之后，整理表现良好，重新受到市场资金的亲睐。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】截止8月1日收盘时，上证指数单周上涨2.76%，沪深300指数单周上涨3.05%，中信电子行业指数3.94%,分别跑赢市场基准指数1.18%和0.89%。http://www.hibor.com.cn（慧博投研资讯）
        华融行业观点：
        展望未来，市场积极向上的格局已经确立，板块热点已经由前期的周期股向中小市值个股转移，如果类比过往行情，大盘股急速上涨之后，往往就是小盘股表演的舞台。因此，我们坚持认为，在市场向上趋势不改的大前提下，题材股的表现机会会更多。此外，中报披露已经展开，电子行业的今年中报情况普遍良好，但防范三季度业绩报告下滑的风险仍然是值得关注的问题。我们建议继续关注增长较为确定的LED照明、集成电路产业链，并积极关注消费电子新产品带来的投资机会。
        行业风向标：
        2014年iPad全球市场占有率下滑趋势明显。2012年iPad在全球市场占比达到了惊人的60%，但在短短两年时间内这种优势迅速萎缩，逐渐被三星和其他平板厂商所蚕食，目前全球占比仅占27%。此外，小代工厂的平板发展非常迅速，越来越多的厂商加入到平板领域中。
        2014年Q2全球5大智能手机制造商中国已占3席，小米P掉LG上位最亮眼。今年  Q2  全球智能手机出货量同比增长  26.7%，虽然智能手机本季度在北美及欧洲增长缓慢，但是诸如亚洲、非洲等新兴市场的旺盛需求依旧能拉动整个全球市场的增长。小米从去年  Q2  1.8%  的市场份额猛增至今年  Q2  的  5.1%，已经超过  LG  所占市场份额，首次挤进全球五大智能手机供货商的行列。
        2015年全球STB出货量将创新高。全球机顶盒(STB)在经过3年的平淡发展后，可望在2013年到2015年之间开始增长。随着STB的功能被重新定位为多媒体家庭网关(MHG)，可望进一步促进  STB  市场的快速增长。2013年全球数字机顶盒出货营收总计为203亿美元，较2012年的196亿美元增长3%。这一营收还将在未来两年内创下新高记录，预计在2015年时可达228亿美元的高峰。
        第三季移动内存合约价止跌走稳,DRAM获利持续向上。第三季移动内存价格与前季相较相对持稳，所有产品线的跌幅皆落在5%以内，其中大部分的智能手机厂甚至在第三季的采购价格与前季完全相同，在移动内存连续跌价超过两年的前例看来，今年受旺季需求支撑所呈现的价格持平走势相当难得，DRAM厂在该领域的获利持续向上攀升。
        2014年4K  LCD电视面板价值链转变动向。随着4K液晶（LCD）电视市场的迅速扩大，4K  LCD电视面板价值链也将在2014年面临巨大转变。4K电视面板新技术的开发，如RGBW、M+或1G1D。三星和LGE  的4K电视面板的采购政策倾向集团内部面板供货商（三星和乐金）为主。三星显示和乐金显示积极向中国市场销售4K电视面板。中国电视厂商在采购4K电视面板方面变得更加激进。
        风险提示：宏观经济复苏弱于预期；苹果新产品低于预期。