今日重点推荐
        立思辰(300010)深度报告_A  股职业教育互联网化第一股，全面承接高校职业教育外包，首次覆盖给予“买入”评级！
        投资评级与估值:  立思辰当前估值未充分反映职业教育业务，公司市值存50-80%上涨空间，首次覆盖给予“买入”评级。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】1）立思辰效率与安全业务估值30  亿元；2）汇金科技估值25-30  亿元；3）K12  教育业务估值10  亿元；4）乐易考估值30-50  亿人民币；5）立思辰市值合计100-120亿人民币。http://www.hibor.com.cn（慧博投研资讯）立思辰当前市值63  亿人民币，未充分反映职业教育业务。
        关键假设点:  1）乐易考“高校外包模式”+“达内与正保模式”对应远期市场规模超200  亿元，按10%的市场份额乐易考收入规模有望达20-30亿人民币，按照1-2  倍远期PS  估值，乐易考市值30-50  亿人民币；2）未来三年乐易考有望获得300  万大学生用户，按单个用户价值1000-1500元计算，乐易考估值约30-50  亿人民币。（详见正文）