主要内容：

  07  年度合约的比价均值低于08  年度合约，而现正在交易的09  年度合约比价与07年相似。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】文章通过三种方法对08  年度以及09  年度的价格比进行处理消除这种年度差异对于比价分布的影响。http://www.hibor.com.cn（慧博投研资讯）

  根据月度均值之间差异，同比缩放的方法处理结果最为理想。

  选择根据月度均值之间差异，同比缩放的方法对数据进行进一步的统计。得出1  月合约强麦与玉米的比价在全年11  个交易月的概率分布。根据各月份价比分布图，我们发现适合做月内套利交易的月份为：3  月、9  月以及12  月，其中3  月份又因其分布更为密集，峰度值大于5，同时不存在厚尾现象而最为适合。

  选择根据月度均值之间差异，同比缩放的方法对数据进行进一步的统计。更加准确地证明了强麦与玉米价比在一年内季节性变化的存在。

  利用Naïve  模型对比值进行预测，并根据预测值将时时价比转化为理想数据进行套利分析。

  利用理想数据给出套利交易建议，在满足套利交易条件的同时更好地控制了风险。