本周一关于IPO重启以及随之公布的优先股、上市公司分红等股改新政的影响下股指宽幅震荡，日内交股区间近70点，随后在蓝筹股的带动下再收两根大阳，最后两天如期进入休整格局，市场缩量微跌，良好的经济数据和较强的政策预期为市场带来支撑。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】资金面来看，尽管央行在周四暂停逆回购操作，但资金价格有所回落，当前流动性相对充裕。http://www.hibor.com.cn（慧博投研资讯）期指日内持仓来看，本周多方仍然占有明显的主动权，周二和周三多方在盘中多次集中力量上攻，期指呈现增仓上行的强势格局，随后两日的回调主要也是多方席位资金兑现需求导致。截至周五的数据显示，净空持仓占比位于下行通道之中，显示空方实力继续减弱，我们认为股指短期调整后仍有进一步上行的空间。
      从近期价差和期指价格的走势上来看，期现价差与指数价格的正向关系进一步弱化，套利策略应以统计套利和无风险套利为主；跨期价差和指数价格仍表现出较强的正相关关系，可以把握机会参与进行事件套利。
          期现套利方面，上周价差呈现的先抑后扬的趋势，周初在15-20点区间内震荡后于周三出现回落，最低降至5点以下，随后两震荡震荡盘升，截至周五收盘重新站上15点。
      全周来看，主力合约期现价差均值11.88点，主力5分钟价差周一达到最高18.53点，周三创下最低4.64点，周一出现正向套利信号，周三出现平仓机会，去掉成本后可获利约4点。跨期套利方面，全周来看，1401-1312合约价差波动均值3.46点，周三达到最高4.60点，周一早盘创下最低1.80点。统计套利机会不多，周一出现正向套利机会，周二出现离场信号，预计获利1.2点，周三再次出现正向套利机会，周四出现离场信号，预计获利1点。全周来看，统计套利机会共5次，总收益约为4.6点。