事件
9 月24 日,中国联通总经理陆益民在接受记者专访时表示,中国联通将全力推动手机支付的发展,今后2000 元以上的集采产品都将支持NFC 功能;加强手机钱包的推广力度。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】
9 月23 日,全球最大的社交网站Facebook 周一晚将推出移动支付服务“Autofill with Facebook”,这家公司将逐步向10 亿用户推广该项支付服务。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)
9 月18 日,Google 日前对Android 版Google 钱包(Google Wallet)应用进行了升级,新版应用的一大变化是跳出了NFC(近场通信)的限制、能登陆所有运行2.3 及更高版本Android 系统的美国手机。
评论
NFC 支持终端普及速度加快,移动支付解决最后硬件问题:目前市场演进与我们移动近场支付专题报告中分析基本相同,NFC 终端迅速扩散,特别是向中低端产品中的渗透加快,13 年发布的新品种,除去苹果基本都具备了NFC 通讯功能,有助于移动支付市场的快速放量。运营商对其渠道内手机设备具备NFC 功能的要求,有助于进一步提升NFC 的渗透率,在此趋势下下一代iPhone 产品增加NFC 功能的概率进一步提升。预计全球NFC 手机在智能机中的占比将从12 年的17%提升到15 年的48%左右,届时国内市场有望达到54%左右的渗透率,国内NFC手机明后两年分别达到1.4 亿部、1.9 亿部,参见图表4。
移动近场支付启动在即,明年实现放量:支持终端改造基本完成,NFC 手机渗透率提升,我们预计13 年是移动支付的元年,随着NFC 手机渗透率的提升,14 年开始移动近场支付有望实现放量,预计14 年达到3200 万,15 年达到6500 万左右,以每张35 元的成本计算,明后两年的市场空间分别达到11.2,22.75 亿元, 图表4。
近场支付升级第三方支付平台:通过移动近场支付实现第三方支付平台功能是转变的核心,Google Wallet 支付应用不限于近场通信,并适用于几乎所有的Android 系统手机,其搭建第三方支付平台的意图非常明确,从近场支付应用到支付平台的升级是运营商有望实现的第一步,这也是移动互联时代打破目前第三方支付市场格局的重要举措。微信5.0 的近场支付功能同样也是视图打开线下支付市场,获得更多的份额与用户数。
与银行合作进一步深入,智能支付平台搭建初步实现:如我们预计,移动支付参与各方的合作正在深入,参与合作的银行一直在增加。兼容更多的银行卡与支付功能,拓展更多的应用场景这是实现智能支付的重要一步,目前我们所了解NFC 还主要是支付功能,后续身份识别与卡模拟(包括优惠券、会员卡)等方面的功能更加的齐备,相关商务模式(连通线上线下,OTO)的开发也是非常重要的盈利来源。
投资建议
重视移动近场支付制卡与芯片厂商投资机会:制卡环节推荐天喻信息、东信和平、恒宝股份,芯片环节推荐国民技术、同方国芯;重视NFC 手机终端提升带来的芯片封测、天线、模组板块投资机会:推荐天线厂商信维通信与硕贝德以及切入片式电感、电容厂商顺络电子,关注无线模组厂商环旭电子,关注封测环节的长电科技、华天科技、通富微电。
相关报告:《移动近场支付专题报告:受益终端改造完成,移动近场支付放量在即》