行情回顾:
周二(9 月3 日)国债期货仿真合约TF1312 收盘于94.290 元,上涨0.13%,当日增仓1809 手;TF1403 收盘于94.324 元,下跌0.06%,当日增仓955 手;TF1406收盘于94.444 元,下跌0.09%,当日增仓637 手。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】
现券方面,周二招标发行的国开行“福娃债”中标利率远高于预期,且7 年期品种因流动性不佳与10 年期品种利率出现倒挂。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)今日将招标续发行3 年期固息国债,市场预期收益率均值在3.88%。二级市场收益率小幅上扬,剩余期限6.86 年的国债130015 的加权平均收益率为3.9949%,较前一交易日上行7.65 个bp。
货币市场方面,周二央行进行了100 亿元7 天逆回购操作,逆回购利率继续持平于3.9%。货币市场主要期限利率微幅下跌,14 天品种降幅较大,14 天回购定盘利率下行38bp,7 天回购加权利率下行1.73bp 至3.7320%。
基本面要闻:
1、9 月3 日,国家统计局服务业调查中心和中国物流与采购联合会公布,2013年8 月,中国非制造业商务活动指数为53.9%,比上月微幅回落0.2 个百分点,继续稳定保持在荣枯线之上。
2、美国供应管理协会(ISM)周二(9 月3 日)公布的数据显示,8 月美国ISM制造业采购经理人指数(PMI)升至55.7,高于预期的54.0,创26 个月以来最高,前值为55.4。
3、数据编制机构Markit 周二(9 月3 日)公布的报告显示,由于产出增速创10个月新低,美国制造业活动在8 月放缓;不过需求有所回升且库存出现下降,这暗示经济增长可能会很快提速。数据显示,美国8 月Markit 制造业PMI 终值自初值53.9下修至53.1,低于7 月终值53.7。
4、欧盟统计局(Eurostat)周二(9 月3 日)公布的数据显示,欧元区7 月PPI
环比上升0.3%,预期上升0.1%,前值持平;同比上升0.2%,预期上升0.1%,前值上升0.3%。
5、澳洲联储周二(9月3日)宣布维持利率在纪录低点2.50%不变,符合预期。
综合分析:
昨日一级市场金融债中标利率再度高于市场预期,尽管央行维持“量缩价平”的逆回购操作,短期资金面尚可,但市场对9月后期资金面持谨慎态度,现券收益率小幅上行。此外昨日中金所公布首批国债期货合约的可交割债券及其转换因子,TF1312共26只可交割券,TF1403和TF1406分别有22只可交割券。目前各合约活跃CTD券为13附息国债15。