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研究报告:方正证券-股指期货运行日报第737期-130604

股票名称: 股票代码: 分享时间:2013-06-05 14:55:49
研报栏目: 股指期货 研报类型: (PDF) 研报作者: 邓焜
研报出处: 方正证券 研报页数: 9 页 推荐评级:
研报大小: 578 KB 分享者: xue****ong 我要报错
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【研究报告内容摘要】

        1、股指期货各合约运行分析
        周二,期指早盘低开低走、震荡下挫,午后在低位窄幅震荡,最终全线收绿。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】主力合约IF1306收报2562.60点,下跌1.27%,成交670940手,持仓87583手,其余三合约分别下跌1.26%、1.30%和1.25%,四合约总成交707620手,总持仓130483手,总成交量增加95840手,总持仓量增加1104手。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)
        2、市场分析及投资建议
        周二期指弱势震荡。从持仓来看,主力合约IF1306前20会员多单增持475手,空单减持2089手,净空单减少2564手,IF1307净空单增加775手,IF1309净空单减少182手。期指总持仓量继续增加,多空分歧再度加大,主力合约前20会员净空单大幅减少,部分空单止盈离场,市场做空动能得到一定释放,IF1306结算价贴水也有所减少,短线大盘下行空间不大,不过在前期利空尚未完全消化的背景下,建议投资者维持谨慎观望。操作上,日内波段操作。
        3、升贴水及套利分析
        周二期指走势稍强于现货,主力合约结算价贴水幅度有所减少。期现套利方面,IF1306基差在[0.12—13.34]间波动,套利空间不大。IF1307基差在[7.57—19.86]点间波动,有一定套利空间。跨期套利方面,IF1307-IF1306,全天在[-8.00—-5.40]波动,套利空间较小。
        4、重要信息提示及相关数据参考

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